NIKKEI——日本經濟新聞中文版

敲定英偉達業務構想的地點——丹尼斯的店舖(美國加利福尼亞州聖荷西市)

      中山淳史：9月，美國半導體大型企業英偉達的創始人兼首席執行官（CEO）黃仁勳（Jensen Huang）走進公司總部附近的聖荷西市內的餐廳「丹尼斯」（Denny’s）。據説1993年，黃仁勳與兩名合夥人頻繁在這件餐廳的一個座位上交流業務構想。這個座位目前被掛上了「發祥地」的牌子。

      創立30週年的里程碑之際，英偉達的股票總市值已達到1.1萬億美元。這是第一個突破1萬億美元大關的半導體企業。雖然英偉達的營業收入不及南韓三星、美國英特爾和高通，但是其巨大的成長空間令人備受期待,其中一個方向是針對人工智慧(AI)學習用伺服器的需求。

      據悉，由英偉達設計的「H100」型號GPU（圖形處理器），目前從下訂單到交貨需要2年左右。美國特斯拉的創始人，剛剛成立新AI企業的埃隆·馬斯克（Elon Musk）購買1萬個「H100」的消息也成為了話題。

  並行處理開創的新市場

      最近1、2年裏， AI領域中的經驗法則「規模法則（Scaling Law）」正逐漸被人們接受。「AI的性能會隨著學習規模的擴大逐漸提高」，這樣貌似理所當然的觀點，直到最近還有看法認為AI存在無法超越的極限。

      顛覆人們常識的是生成式AI「ChatGPT」。只要觀察Chat GPT的圖像和文章創作能力，不難證明AI能力的提高與其學習的規模存在確定的相關性。雖然不知道這種迴圈是否能一直持續下去，但半導體的品質、數量、學習的數據量越高，AI預測的準確性就會越發提高。

      同時人們還發現， AI的性能會在越過某一點之後急劇提高。如此一來，從智慧手機到數據中心，對於AI用半導體的需求將龐大到不可估量。

      GPU最初是為電子和電腦遊戲而生的半導體。為了處理出逼真的圖像，需要對圖像陰影進行縝密的處理，比起按順序一個一個進行計算的CPU（中央處理器），能同時並行大量單純計算的GPU更加適合。

      除了圖像處理之外，並行處理的新市場還擴大至天氣預報和化學相關的計算。黃仁勳在得知美國史丹佛大學的博士生把GPU用於圖像處理以外的消息後，進行徹底的調查，並在2010年前後得出AI是最有商機的市場這一結論。

  打造出無敵的晶片産品

      在半導體行業裏，「電晶體元件的數量每隔兩年就會增加一倍」的摩爾定律維持了近60年，但被認為是已經接近物理極限。另一方面，英偉達的增長今後將依靠規模法則來支撐。目前，能夠製造出高性能GPU的企業只有英偉達。

      開創這樣一個有潛力市場的企業，其首腦是什麼樣的人物呢？除了出生於台灣，在美國長大，總是身穿深色牛仔和皮夾克之外，黃仁勳在日本並不為人所知。部分原因是黃仁勳與特斯拉的馬斯克不同，言行很少引起爭議。

      半導體領域古今中外的企業家中，將黃仁勳與英特爾前CEO、已故的安德魯·格羅夫比較可能會很有趣。黃仁勳身上沒有像格羅夫那樣的，在1990年代與日本大型電子企業圍繞智慧財産權反覆展開法庭大戰那樣的性格上的激烈和執拗。

      但是，在夢想創造巨大市場，打造出他人無法製造的無敵半導體産品這一點上，黃仁勳具有與自認為是偏執狂的格羅夫相似之處。1990年代開創個人電腦市場的推動者之一無疑是格羅夫，而今後將成為擴大AI市場驅動力的肯定是黃仁勳。

  因鉅額補貼而扭曲的競爭環境

      黃仁勳有一位「忘年交」，那就是台積電（TSMC）的創始人張忠謀（92歲）。台積電為英偉達代工生産GPU，雙方創立了「水準型國際分工模式」。但是10月，張忠謀考慮到半導體産業的現狀，感嘆「自由貿易已死」。

      世界各國政府正在以安全保障的名義，向著主導培育和強化半導體産業的方向邁進。從投資規模來看（包含補助金發放，部分為官民合計），據説歐洲投資總額為6萬億日元，美國為8萬億日元，而日本和中國為10萬億日元，實際規模很有可能超過上述數字。

      張忠謀的看法是，雖然這樣的發展方向存在對英偉達和台積電利多之處，但將扭曲自由公平的競爭環境。黃仁勳也持相同觀點。台積電有借助台灣當局主導的項目起家的歷史，但是英偉達至今幾乎不存在政府相關介入。

  創造需求重於適應市場

      問題在於，依靠補助金競爭，是否可以引發並推動持續的技術創新？管理學家彼得·德魯克曾寫道，「企業的使命是創造顧客和需求」，日本的半導體産業又是如何呢？

      包括陷入經營停滯的鎧俠控股（Kioxia Holdings）在內，日本半導體産業缺乏的是創造需求的能力和構想力。與其「在政府主導下培育適應AI時代的企業」，不如「借助民間的力量改變世界」，如果不把眼光放得更高，日本想要誕生像英偉達這樣的企業就只能是遙不可及的夢想。

      本文作者為日本經濟新聞（中文版：日經中文網）評論員 中山淳史